Ecobank Transnational Incorporated, la société mère du groupe Ecobank basée à Lomé, a levé 350 millions de dollars de Tier 2 Sustainability Notes. Il s’agit des toutes premières notes de durabilité de niveau 2 émises par une institution financière en Afrique subsaharienne.
Cette émission Tier 2 est la première à avoir une structure 10NC5 conforme à Bâle III en dehors de l’Afrique du Sud au format 144A/RegS et sera cotée sur le marché principal de la Bourse de Londres. L’obligation, qui vient à échéance en juin 2031, a une option d’achat en juin 2026 et a été émise avec un coupon de 8,75 % avec des intérêts payables semestriellement à terme échu, un montant équivalent du produit net des billets sera utilisé par ETI pour financer ou refinancer des actifs éligibles nouveaux ou existants, comme décrit dans le cadre de financement durable d’ETI, l’intérêt des investisseurs pour cette deuxième émission d’Eurobonds était mondial, notamment au Royaume-Uni, aux États-Unis, en Europe, au Moyen-Orient, en Asie et en Afrique, réalisant un carnet d’ordres sursouscrit de 3,6 fois, de plus de 1,3 milliard de dollars US à son apogée.
La transaction a été ancrée au départ par Nederlandse Financierings-Maatschappij voor Ontwikkelingslanden N.V. («FMO»), une banque de développement néerlandaise, avec une commande engagée de 50 millions de dollars, Ade Ayeyemi, Group Chief Executive Officer d’ETI, a déclaré : «Il s’agit d’un enjeu historique pour Ecobank, et le succès de cette première émission Sustainable Tier 2 témoigne de notre stratégie claire, de notre positionnement solide dans l’espace bancaire panafricain également comme notre concentration délibérée et à long terme sur des initiatives durables. Nous sommes particulièrement satisfaits du carnet de commandes diversifié qui reflète la confiance que les investisseurs ont en Ecobank pour tenir notre engagement en faveur d’un financement durable», les chefs de file et teneurs de livre associés dans la transaction étaient Citi, Mashreq, Renaissance Capital et Standard Chartered Bank.
